上周国内A股市场继续呈现横盘振荡走势，上证指数全周在3020—3080点区间波动，最后收报3054.64点，当周上涨0.28 %。同时期指四个品种涨幅各异，IC及IM领涨，主力合约分别上涨2.53%和4.38%，IF主力合约周涨幅为1.18%，IH主力合约则微涨0.32%。基差方面，期货走势明显强于现指，截至上周五，IF及IH主力合约均由贴水转为升水，分别升水4和0.4点，IC及IM主力合约贴水分别收窄至1.6和23.4点。

　　量能方面，上周为交割周，期指总持仓下滑，四个品种当周再度减仓4万余手，至858049手。同时期指各品种持仓均有不同程度减少，IF减仓14770手，持仓降至234489手，IH减仓4461手，持仓降至111178手，IC减仓12737手，持仓降至248779手，IM减仓15426手，持仓降至263603手。

　　持仓方面，期指各品种前20席位持仓（下称主力） 均较前一周回落。具体说来，IF多头主力减仓10310手（交易所公布合约3月15日与3月8日主力持仓总和的差值，下同），空头主力减仓11068手，净空持仓降至44954手；IH多头主力减仓3220手，空头主力减仓3114手，净空持仓升至22797手；IC多头主力减仓10678手，空头主力减仓11285手，净持仓由空转多，净多157手；IM多头主力减仓14494手，空头主力减仓13117手，净空持仓升至18483手。

　　具体席位方面，IF多数席位持仓相比前一周均有显著变化。多头方面，兴证期货席位多头减仓2800余手，净多持仓降至1075手，南华期货席位多头减仓628手，持仓降至2371手，浙商期货席位多头增仓661手，持仓升至3467手。空头方面，中信期货席位空头减仓1000余手，净空持仓降至24691手，海通期货席位空头减仓将近2000手，净空持仓降至1512手，华泰期货席位空头减仓1027手，净空持仓降至4169手。

　　总体来说，受交割影响，上周期指持仓下降，各品种主力也呈现减仓态势。整体看，预计期指后市将延续区间振荡走势。（作者单位：永安期货）